The art of building an ICO portfolio / Как грамотно составить инвестиционный ICO-портфель {ENG + RUS}

{ENG}

The art of building an ICO portfolio

Hello everyone,

Recently we discussed methods and tools of analyzing ICO projects. For those who have missed that post, here’s the link. Today we will discuss ways, tools, and tricks that you can use when creating your own ICO portfolio.

An illustration first. Imagine you want to make yourself a fried egg; you go to a store, buy one egg and proudly start walking home with it… only you break it along the way (perhaps you slip and fall; perhaps the egg was cracked to begin with; perhaps a tornado starts abruptly and carries you away, resulting in a tragic end for the egg). The second time, you buy a dozen of eggs; you slip and fall again, but some eggs survive, since the chance of breaking all 10 eggs at once are lower than breaking just one (although if another tornado occurs, all bets are off).

The situation on the investment market is similar: any investor or a person who knows anything about investments will confirm that no project can give you a guarantee of profits (or even a guarantee that your money will not be lost). In fact, if a project does give you such a guarantee, you should think twice before you entrust your money to it. The main way to reduce your risks when investing is to diversify — that is, distribute your investments among a number of assets. Such a set of assets is known as a portfolio.

Shares and tokens

There is a huge difference between investing in shares and in tokens. In the first case, you invest into a company that has existed for some time and acquired a certain reputation. With tokens, you invest in an idea.

With shares, you have the possibility to do a detailed analysis of the company (including the more technical aspects). There is a well-tested algorithm of such analysis, which you can find online, in forums, blogs, etc. By contrast, when investing in an ICO project, you don’t have any facts and figures to base your analysis on — only assumptions.

ICO portfolio

There are several important points to keep in mind when building your own ICO portfolio:

• First of all, you invest in an idea: thus, a project you choose to invest in should have an idea that can improve or streamline a process that is not presently automated.
• Project tokens should be issued with some other purpose than just raising funds — they must have a use within the project and provide utility to their holders. Smart Valley tokens are a good example: our project’s tokens will be used in the ecosystem to pay for decentralized scoring, expert services, etc. (you’ll find more info here).
• Unlike real economy, the ICO market covers a limited number of industries: most projects fall in the fintech category.
• Cryptocurrency can be part of your investment portfolio — choose high-potential cryptocurrencies that are still cheap. You can also allocate part of your investment deposit to purchase top cryptocurrencies (BTC or ETH).
• Ready-made portfolios are an option, but we believe that it’s much more interesting (and often more profitable in the long run) to learn building portfolios yourself (we’ll give you ideas and tools for that).

Proper allocation of funds

Practice shows that the more diversified a portfolio, the lower its risks. It can be tempting to invest all you have in a popular, widely advertised project — but don’t give in to this temptation. Ideally, you shouldn’t allocate more than 10% of your investment money for any single project (5% is even better). However, if a certain idea is truly new and original and you are sure it will lead to a breakthrough, then you can give this project a larger share in your portfolio (but in any case no more than 20% per project).

You should also try to diversify when choosing industries to invest in. For instance, don’t compose your portfolio exclusively of ICOs dealing with AI — add some banking, medtech, or finance. When choosing the number of industries, the same percentage method applies: no more than 25% of total investment per industry. This means that your ICO portfolio should include projects from at least 4 different industries.

Conclusions

Here is a short summary of what we’ve discussed above:

1. When choosing projects for your portfolio, look at the idea. A great idea is the key to a project’s future popularity and profitability.
2. The ICO market is still in its early stages, so existing analytical tools are insufficient; however, use those that there are — we’ve written about them here .
3. Look for tokens that have functional utility: a token should not be just a fundraising tool.
4. Diversification, diversification, diversification! Never neglect this principle. Hype around the project doesn’t mean it’s not a scam; imagine how sad it will be if you build your portfolio around a single project and it turns out to be a Ponzi scheme!
5. Do not invest over 20% of your portfolio in a single project.
6. When selecting projects, aim for different industries (IT, banking, finance…)

Following the principles we have outlined, you can build a relatively stable and competitive portfolio.

Another important question is when you should take profit — and we’ll cover it soon, so stay tuned!

Yours,

Smart Valley team

{RUS}

Всем привет!

Не так давно мы с вами говорили о том, как и с помощью чего можно проанализировать тот или иной ICO-проект. Для тех, кто забыл или пропустил, почитать можно здесь. Сегодня предлагаем поговорит о том, каких мыслей и методик стоит придерживаться, составляя свой собственный крипто-ICO-портфель.

Для начала немного размышлений. Давайте представим ситуацию, в которой вам захотелось приготовить яичницу. Вы собираетесь и идете в магазин за яйцом. В магазине вы берете 1 яйцо и с чувством выполненного долга направляетесь обратно домой. По дороге вы, случайно, разбиваете это яйцо по не зависящим от вас причинам (на улице гололед, вы поскользнулись и упали; яйцо изначально было треснутым и, пока вы его несли, оно окончательно развалилось; пока вы шли домой начался ураган и вас вместе с яйцом унесло ветром (яйцо, разумеется, не выжило) и т.д.). В другой раз вы покупаете уже десяток яиц, снова падаете, но остаетесь с яйцами (во всех смыслах), поскольку шансы разбить сразу все 10 яиц гораздо ниже, чем в той же ситуации с одним (хотя, в ситуации с ураганом все не так однозначно).

Похожая, если не сказать аналогичная, ситуация складывается и на рынке инвестиций. Любой инвестор, который хоть немного знаком с инвестиционной сферой, подтвердит, что каких-либо гарантий выгоды (или хотя бы сохранения своих первоначально вложенных средств) вам не даст ни один проект (если дает, то стоит хорошенько задуматься над тем, стоит ли инвестировать в этот проект свои финансы). Основной принцип снижения риска в инвестировании — диверсификация, то есть распределение инвестиций между различными инструментами. Собранные таким образом активы называют инвестиционным портфелем.

Акции и токены.

Существует огромная разница между вложением своих денег в акции и токены. В первом случае вы вкладываете в уже существующую на рынке определенное время и, так или иначе, зарекомендовавшую себя компанию. В случае вложения в токены, вы вкладываете в идею.

При первом варианте вложений — в акции, у вас есть возможность провести углубленный анализ компании (в том числе — технический). Схема и последовательность действий при подобного рода анализе считается условно “отработанной” — по ней много информации в интернете, на форумах, в блогах и т.д. При вложении в ICO-проект, напротив, существующая система оценки и анализа позволяет отталкиваться не от конкретных цифр и показателей, а лишь от предположений.

ICO-портфель.

При составлении собственного ICO-портфеля стоит помнить о его особенностях:

• Прежде всего вы инвестируете в идею. А это значит, что проект, который вы решили проинвестировать, должен нести в себе идею, которая облегчит тот или иной жизненный процесс (в настоящий момент не автоматизированный).
• Токены проекта должны выпускаться не просто с целью сбора средств. Впоследствии они должны использоваться в рамках проекта (Будущие пользователи должны быть заинтересованы в “оборачиваемости” токенов). Примером может служить проект Smart Valley. Токены проекта будут использоваться внутри экосистемы для оплаты децентрализованного скоринга, услуг экспертов и т.д. (подробнее об этом можете почитать тут)
• В отличии от реальной экономики, отраслей не так много. Превалирующее направление — финтех.
• В качестве инвестиционного инструмента можно рассмотреть добавление в портфель криптовалюты. Предпочтение стоит отдавать перспективным валютам с низким курсом. На лидирующие криптовалюты (биткойн, эфир) так же можно выделить часть депозита и включить их в свой портфель.
• Можно рассмотреть такой вариант инвестиций, как готовые крипто-портфели. Однако, на наш взгляд, куда интереснее (а иногда и прибыльнее) попробовать разобраться в теме самим (инструменты и мысли для этого мы вам дадим).

Распределение средств.

Как показывает практика — чем более распределены (диверсифицированы) средства в портфеле, тем меньшим рискам он подвержен. Порой, соблазн вложить все средства в какой-то один раскрученный проект весьма велик, но не стоит ему поддаваться.

В идеале, на один проект не должно приходиться более 10% от вложенных средств (лучше — 5%). Однако, если идея проекта, действительно, нова и оригинальна и вы уверены, что он “выстрелит”, можно поднять планку по вложениям (но не более 20% на проект).

Своего рода диверсификацию стоит проводить и при выборе экономических областей, в которых выступают ICO-проекты. Не стоит держать в своем портфеле проекты только из области искусственного интеллекта. Разбавить их можно, к примеру, проектами из банковской, медицинской, финансовой сфер. При ориентировании на оптимальное количество экономических сфер, также, стоит пользоваться процентным соотношением — на одну сферу не должно приходиться более 25% от общего количества проектов в портфеле. Т.е., другими словами, в вашем ICO-портфеле должно быть представлено не менее 4-х различных отраслей экономики.

Итог.

Итак, давайте подведем небольшой итог всего того, о чем мы говорили выше.

1. В первую очередь, отбирая проекты в свой портфель, следует смотреть и оценивать идею. Ведь именно идея, а точнее ее правильный выбор, в будущем, определит популярность (а значит и прибыльность) проекта.
2. Сам по себе рынок ICO еще не развит, а значит не развиты и средства и методы анализа. Однако, не стоит пренебрегать теми методами и средствами, которые доступны нам в текущий момент. О них мы писали здесь , пользуйтесь!
3. Смотрите на функциональную ценность токена. Он не должен быть лишь средством привлечения инвестиций.
4. Диверсификация, диверсификация и еще раз диверсификация! Никогда не пренебрегайте этим важным правилом. На волне хайпа есть все шансы инвестировать в СКАМ и будет очень обидно если единственный проект, который будет в вашем портфеле, окажется самой обычной пирамидой.
5. Не вкладывайте в один проект более 20% от общей суммы инвестированных средств.
6. Отбирая проекты в портфель старайтесь охватить разные сферы экономики (ИИ, банки, финансы…)

Руководствуясь изложенными в статье принципами вы без труда построите довольно устойчивый (в финансовом плане) и конкурентный портфель.

Не менее важный вопрос — в какой момент стоит фиксировать прибыль. Об этом мы расскажем в ближайшее время! Оставайтесь с нами и следите за новостями)

Всегда ваша,

Команда Smart Valley