[크립토북] 유니스왑이란?
안녕하세요 비트소닉입니다.
오늘 이 시간 크립토북 코너에서는 유니스왑에 대해 알아보는 시간을 가져볼까 합니다.
유니스왑이란?
유니스왑은 ETH와 ERC20 토큰 간의 거래를 탈중화된 방식으로 교환할 수 있는 이더리움 기반의 프로토콜입니다.
보통 우리가 흔하게 거래하는 거래소를 살펴보면 호가창, 차트 등을 살피고 매도 또는 매수 거래를 하게 되고 거래가 성사될 시에만 일정 수수료가 발생됩니다.
하지만 탈중앙화 거래소의 경우 거래를 하고 또는 취소를 하거나 모든 액션에 트랜잭션이 발생하기 때문에 모든 액션에 수수료가 부과됩니다. 그러기에 탈중앙화 거래소를 중앙화된 거래소와 비슷하게 구축할 시에는 비효율적이고 많은 수수료가 발생되게 됩니다.
이러한 문제점을 최소화하고 보다 효율적인 탈중앙화된 거래소를 유니스왑이 구축하게 되는데, 유니스왑은 토큰과의 거래 시 자동 비율을 적용해 가격을 정하게 됩니다.
즉 트레이더들은 유니스왑을 통해 이더리운 기반 토큰을 손쉽게 교환할 수 있으며 누구나 자신이 보유한 암호화폐를 활용해 유동성 풀을 생성하고 그에 대한 대가로 공급자에게 일정의 수수료가 지급됩니다.
그럼, 유니스왑은 언제 출시되었나?
유니스왑은 Hayden adams에 의해 개발되었고 2018년 11월 V1 출시, 2020년 5월 V2를 출시하였고 꾸준한 업데이트를 진행하고 있으며 현재 V3 출시를 앞두고 있습니다.
유니스왑의 TVL은 $5.67B이며 4월 8일 코인마켓캡 기준 24시간 거래량은 $166.9M, 유니스왑이 보유한 마켓 페어는 1,647개로 DEX 마켓에서 단연 탑 플레이어 중 하나입니다.
유니스왑이 받은 투자는?
2018년 11월 이더리움 재단으로부터 10만불의 grant를 받음
2019년 4월 paradigm으로부터 약 20억원 정도의 시드 투자 받음
2020년 6월 A&Z, Union Square Ventures 등으로부터 약 120억 정도의 투자를 받음
유니스왑 TVL (Total Value Locked)
유니스왑에 현재 유동성으로 공급되어 있는 금액은 $5.98B 한화로 약 6조 7173억입니다.
❇️TVL은 디파이에서 사용되는 용어인데 디파이 시장에 예치된 자산 규모의 총 금액을 뜻합니다.
그렇다면 거래 수수료는?
타 탈중앙화 거래소에 비해 유니스왑을 통해 거래 시 수수료가 저렴하다는 특징을 지니고 있습니다.
유니스왑 백서에서 [ETH to ERC20, ERC20 to ETH, ERC20 to ERC20] 세 가지 수수료를 비교한 표를 살펴보면, 유니스왑이 가장 낮은 수수료가 발생되곤 합니다.
Etherdelta, IDEX는 호가창을 제공하는 탈중앙화 거래소인데, 앞서 공유드린바와 같이 호가창을 제공하는 경우 많은 액션이 발생되기에 높은 수수료가 부가됩니다.
그렇다면, 거래는 어떠한 방식으로 이뤄지는 걸까?
유니스왑 백서를 기반으로 거래가 어떻게 형성되는 지 살펴보도록 하겠습니다. 유니스왑 풀 거래는 X(A 토큰) * Y(B 토큰) = K (전체 유동성 풀) 거래 공식이 적용됩니다.
백서 예시로 적용해 풀어보면, K라는 풀에 ETH 10개(X 풀) * OMG 500개(Y 풀) = 5000 이 형성되게 됩니다.
이때 유저가 K라는 풀을 통해 OMG를 구매하고자 하여 1ETH를 전송하게 됩니다. 0.3%의 수수료가 발생되고 총 0.997 ETH가 ETH 풀에 전송됩니다. 다음, 자동 교환비율이 적용되어 0.9975 ETH 수량에 해당되는 OMG가 계산되어 구매자에게 전송됩니다.
구매자가 전송한 이더 개수 : 1 ETH
수수료 : 1ETH * 99.7% = 0.003ETH
ETH_pool = 10 + 1–0.003 = 10.997
OMG_pool = 5000 / 10.997 = 454.67
구매자가 받는 OMG 수량 : 500–454.67 = 45.33 OMG
어떠한 거래에 유용할까?
보통 거래 시, 원하는 가격에 거래하기 위해서는 거래하고자 하는 가격에 매도 또는 매수하고자 하는 유저들이 나타나야 거래가 성사됩니다. 하지만 유니스왑은 매도/매수를 원할 시 스왑버튼을 누르기만 하면 거래가 성사됩니다.
거래량이 많지 않아 원하는 가격에 거래를 할 수 없는 코인들의 경우 유니스왑을 통해 손쉽게 교환할 수 있다는 특징을 지니고 있습니다. 즉, 보유한 코인을 유니스왑을 통해 교환하고자 하는 코인으로 간편하게 교환거래할 수 있다는 뜻입니다.
그렇다면 유니스왑을 통해 수익은 어떻게 얻을 수 있는거죠?
앞서 유니스왑을 통해 거래가 이뤄질 경우 0.3%의 수수료가 발생됩니다. 유니스왑을 통해 발생되는 거래 수수료의 0.3%는 유동성 공급자에게 지급됩니다.
유니스왑은 매년 V1, V2 업데이트를 걸쳐 서비스가 제공되고 있습니다. 현재 유니스왑 V3 5월 5일 공개를 앞두고 있으며 보다 저렴한 수수료와 높은 유동 효율성을 제공할 예정이라 합니다. 유니스왑에 현재 유동성으로 공급되어 있는 금액은 $5.98B 한화로 약 6조 7173억이며 짧은 시간에 높은 성장을 보여주며 디파이의 붐을 일으킨 DEX 서비스입니다. 앞으로의 성장이 기대가 되며 유니스왑 V3 출시 이후에 어떠한 변화를 가져올지 기대해보아도 좋을 거 같습니다.
오늘 이렇게 유니스왑은 무엇이고 어떠한 방식으로 거래가 이뤄지는지에 대해 살펴보는 살펴보았습니다. 그렇다면, 다음 시간에는 유니스왑 거래 방법에 대해 알아보는 시간을 가져보도록 하겠습니다.
감사합니다.
