Mengapa Derivatif Penting: 5 Faktor Kunci untuk Adopsi Cryptocurrency
Saat menjelajahi mata uang kripto, kemungkinan besar Anda pernah mendengar istilah “derivatif” tetapi bertanya-tanya bagaimana hal itu berkontribusi terhadap adopsi kripto secara luas. Pada artikel ini, kami akan menjelaskan apa itu turunan kripto dan memberikan lima alasan utama mengapa turunan tersebut berkontribusi terhadap adopsi kripto.
Apa itu derivatif
Derivatif adalah instrumen keuangan yang dapat diperdagangkan yang nilainya berasal dari satu atau lebih aset dasar. Pada dasarnya, turunan kripto bertindak sebagai kontrak antara dua pihak atau lebih, bergantung pada aset kripto tertentu. Nilai aset-aset ini ditentukan oleh fluktuasi pada aset dasar itu sendiri, termasuk kripto, saham, obligasi, komoditas, suku bunga, dan indeks pasar.
Secara tradisional, Derivatif dapat diperdagangkan baik secara over-the-counter (OTC) atau di bursa. Seiring waktu, derivatif telah berevolusi untuk mencakup berbagai transaksi dan melayani berbagai tujuan. Faktanya, derivatif kini mencakup bentuk-bentuk inovatif yang terkait dengan aset kripto, seperti Bitcoin, Ethereum, Dogecoin, dan banyak lagi.
Fleksibilitas derivatif memungkinkan pemanfaatannya dalam manajemen risiko, spekulasi, dan posisi leverage. Pasar derivatif terus berkembang, menawarkan beragam produk untuk memenuhi beragam kebutuhan dan toleransi risiko. Produk turunan ini dapat diklasifikasikan menjadi “lock” dan “option.” Produk kunci mencakup futures, forward, dan swap, jenis derivatif yang umum.
5 Faktor Kunci Adopsi Cryptocurrency
Trading spot seperti memegang aset sebenarnya, cukup mudah. Di sisi lain, derivatif sedikit lebih kompleks namun menawarkan banyak fleksibilitas dalam menavigasi pasar.
Sekarang, ketika berbicara tentang derivatif, mereka membuka dunia dengan beragam strategi trading. Ambil contoh masa depan kripto. Trader dapat menyusun rencana permainan dasar dengan membeli dan menjual kontrak futures untuk mendapatkan minat dari perbedaan antara harga spot dan harga futures. Ini seperti catur strategis di pasar.
Dan mengapa ini penting? Ini seperti menambahkan variasi pada bauran industri. Dengan semua pilihan harga yang berbeda ini, pasar sedikit bertumbuh dan menjadi lebih matang. Berikut lima cara derivatif meningkatkan adopsi kripto.
- Derivatif mungkin menarik minat investor reguler
Peluang besar di bidang keuangan adalah turunan kripto karena menawarkan peluang pengembalian yang konsisten, serupa dengan apa yang Anda harapkan dari investasi pendapatan tetap. Mereka tidak hanya melakukan hal yang sama — para pemain besar ini menggunakan strategi canggih seperti bull call spread dan cover call untuk melakukan pergerakan mereka.
Hal yang menarik adalah dengan menggabungkan opsi call dan put, para petinggi keuangan ini dapat berhati-hati dan membatasi risiko mereka tanpa khawatir akan tersingkir dalam dunia trading opsi yang tidak dapat diprediksi. Jaring pengaman itu seperti magnet, menarik para pelaku keuangan tradisional dan menjerumuskan mereka ke dalam kekacauan yang mendebarkan di dunia kripto.
2. Efisiensi modal yang lebih tinggi
Trading margin memungkinkan pedagang mendistribusikan modal secara efisien ke berbagai pasar dan produk dengan memegang posisi. Jika diterapkan secara bijaksana, strategi ini memfasilitasi diversifikasi ke berbagai aset sambil mempertahankan profil risiko yang konsisten.
Hal ini dicapai dengan hanya memberikan sebagian kecil dari portofolio untuk memasuki suatu posisi. Selain itu, derivatif, seperti kontrak futures, menawarkan jalan untuk melakukan trading jangka pendek, memungkinkan pedagang untuk melakukan lindung nilai terhadap potensi risiko terhadap kepemilikan spot jangka panjang mereka, sehingga meningkatkan manajemen risiko secara keseluruhan.
3. Penggunaan Bitcoin sebagai jaminan
Beberapa perusahaan ingin menghindari ketidakpastian Bitcoin dan mata uang kripto lainnya. Mereka mungkin menyukai gagasan untuk mendapatkan keuntungan lebih tinggi di dunia kripto dibandingkan dengan pendapatan tetap biasa. Bisnis besar yang tidak ingin menghadapi naik turunnya Bitcoin namun masih ingin mengembangkan uangnya dapat menggunakan pinjam meminjam.
Ambil contoh, kolaborasi antara Fidelity Digital Assets dan platform peminjaman dan pertukaran kripto Nexo. Mereka bekerja sama untuk menawarkan layanan pinjaman bagi investor besar. Para investor ini bisa mendapatkan pinjaman tunai dengan menggunakan Bitcoin mereka sebagai jaminan. Dan bagian kerennya adalah, mereka dapat menggunakan uang pinjaman ini di pasar keuangan yang biasa mereka gunakan.
4. Efisiensi perpajakan
Di wilayah tertentu, terlibat dalam trading derivatif memberikan keuntungan pajak. Ambil contoh Amerika Serikat — di sini, 60% keuntungan dari kontrak derivatif menerima perlakuan pajak yang menguntungkan atas keuntungan modal jangka panjang, terlepas dari durasi kontrak. Pendekatan perpajakan yang unik ini menambah daya tarik terhadap derivatif sebagai alat trading bagi individu di bidang ini. Selain itu, hal ini memfasilitasi titik masuk yang dapat diakses oleh investor institusional untuk mengeksplorasi turunan kripto, sehingga mendorong sektor ini maju.
5. Fleksibilitas
Kontrak Derivatif Kripto menawarkan fleksibilitas yang lebih besar kepada trader dalam strategi trading mereka. Misalnya, trader dapat dengan mudah mengambil posisi short pada aset yang mereka perkirakan nilainya akan turun, yang mana hal ini lebih menantang dalam trading spot atau margin. Fleksibilitas ini juga memungkinkan pelaksanaan strategi scalping, yang kurang efektif atau efisien di pasar spot.
Ringkasan
Seiring berkembangnya pasar kripto global, begitu pula pasar derivatif aset digital. Pertukaran abadi telah mendapatkan popularitas di kalangan trader kripto, dan market futures dan opsi juga mengalami pertumbuhan yang konsisten. Hal ini menunjukkan meningkatnya permintaan terhadap kontrak derivatif dalam kelas aset digital yang sedang berkembang.
Derivatif memudahkan orang untuk bergabung dengan dunia kripto tanpa harus menghadapi kerumitan dalam memiliki dan mengamankan aset kripto. Ketika investor institusional besar menaruh uang di bidang ini, hal ini tidak hanya membuat industri kripto lebih besar tetapi juga membantunya bertahan lebih lama. Investasi kelembagaan menyediakan modal yang diperlukan agar proyek-proyek yang menjanjikan dapat matang dan berkontribusi terhadap pengembangan dan pematangan industri secara keseluruhan.
Disclaimer: Pendapat yang diungkapkan dalam blog ini sepenuhnya merupakan milik penulis dan bukan dari platform ini.
