數位資產週報2019年11月1日

市場評論

數位資產本週上漲4 %(過去7天的最高點為+20%)，在前200大的數位資產中，有88%本週上漲，本週的交易量也是有史以來最活躍的一週，在中國國家主席習近平發表關於區塊鏈的言論之後，上週六的單日交易量創新記錄，來到了1,370億美元，至於這一週其他日期的平均成交量則在1,000億美元左右，和上週相比，增加了60%。

在習近平發表和區塊鏈相關的言論、上週五推升數位資產大漲15%之後，本週的新聞重點大都聚焦在中國，和中國相關的數位資產本週漲幅最大，NEO +52% and Tron +25%，即使有新聞報導比特大陸創辦人決裂的相關新聞，比特大陸支持的BCH 仍然大漲+30%，此外，中國的比特幣挖礦巨頭比特大陸及嘉楠耘智據傳都正計劃在美國IPO上市。

中國以外的新聞包括：1)Bakkt交易所和各種財務機構正在洽談交易合作 2)加拿大主管機關核准投資基金管理公司3iQ推出比特幣基金 3)數位資產借貸公司Genesis今年第三季的放款金額創新高8.7億美元 4)俄羅斯官員計畫在當地設立大型比特幣礦場。

上週五的暴漲15%，在過去2,200個日子裡的單日價格變動排行榜中，名列第8，如果我們挑出單日價格變動最大的前20名來看，之後通常都會跟隨著一段時間的盤整，接著又續漲，在這些單日價格變動幅度(百分比)達雙位數的日子當中，有65%在接下來的50天又續漲，中位數漲幅約為32%(暗示著這次可能會來到11,400美元); 目前BTC在200日均線～9,000美元上方盤整，在10,000美元附近的壓力頗大，因為過去3個半月以來，有許多交易成交在這個價位附近，倘若我們能向上突破10,000美元大關，像之前一樣的模式(單日大漲，先盤整，然後續漲)就比較有可能發生，下一個壓力測試將在11,800美元附近(~斐波那契回調線78.6%)

想法

來自中國的評論，推升數位資產10月收紅

BTC 10月底的表現，大致上和過去的季節性相符，在連續3個月的下跌之後，今年的10月BTC收高11%，之前的週報有提過BTC的季節性，通常10月、11月及12月，是最容易看到BTC漲幅的三個月份。

從過去5年來看，每年BTC高點發生的日期，其實都相當接近，而且大都集中在年底及年初，5年中有4年的年度高點發生在1月初或12月中以後。

新聞

• ICE(洲際交易所集團): 各式各樣的財務機構都正在和Bakkt商談交易合作的可能性
  - Bakkt是ICE集團旗下、主要針對法人客戶的BTC衍生性商品交易平台
  - 各式各樣的財務機構都正在和我們討論，我們能夠提供怎樣的機會，還有全球的主管機關對此的態度
• 在BTC區塊鏈上累積的交易手續費達到10億美元
  -由於BTC在過去10年的歷史當中，大部分的時間都在1,000美元左右，10億美元其實是低估過去幾年的手續費收入
• 據傳歐盟的五個國家聯合抵制Libra的推出
  - 據傳由法國所主導，聯合德國、意大利、西班牙及荷蘭一同抵制，這幾個國家的副財長在10/28布魯塞爾的會議中，向其他的歐盟成員表示他們反對Libra
• 加拿大主管機關核准投資基金管理公司3iQ推出比特幣基金
  - 使一般投資人有接觸合法合規、公開交易BTC基金的管道
• 數位資產借貸公司Genesis今年第三季的放款金額為8.7億美元
  - 在第二季的7.46億美元之後，又再次創新高
  - 大部分的借貸需求集中在USDC及PAX等穩定幣上面
• 美國國會考慮立法將穩定幣歸類為證券的一種
  - 擬將與法幣掛鉤的穩定幣，歸類在1933年證券法下面
• 比特大陸創辦人決裂，吳忌寒回歸掌權，董座詹克團遭開除
  - 比特大陸自從去年第四季試著申請IPO之後，就沒有什麼新的新聞
  - 有新聞報導該公司已經重啟IPO計畫，瞄準在美國上市(之前是試圖在香港上市）
  - 公司估值可能比去年第四季預估的150億美元低很多，很有可能只有幾十億
• 支付服務商Wire在其Visa簽帳金融卡上，新增穩定幣Dai
  - 只要在Visa可以被接受的地方，用戶都可以像使用歐元那樣的使用DAI支付
• 俄羅斯官員計畫要在當地設立大型比特幣礦場
  - 將改造前身是俄鋁(全球第二的鋁業公司)的工廠，將之改造成BTC礦場
  - 文章宣稱此礦場將佔BTC 20%的算力
• 嘉楠耘智在美遞交IPO(首次公開發行)文件，擬募資4億美元
  - 公司估值據傳大約在20–30億美元
  - 這是該公司第三次嘗試申請IPO，之前曾經試圖在香港以及大陸IPO
• 在Google搜尋比特幣的次數創下三個月新高
  - 從八月初(比特幣價格大約11,700美元)的時候到現在，搜尋次數(感興趣的程度)現在最高
• 中國：支持區塊鏈，不是支持虛擬貨幣
  - 區塊鏈技術的崛起伴隨著虛擬貨幣的崛起，但區塊鏈的創新，並不意味著我們應該在虛擬貨幣上投機
• 據傳幣安考慮在北京設立辦公室
  - 據傳幣安已經有提供使用人民幣付款的交易服務(透過未受法規監管的經紀商/場外交易商，以及透過支付寶及微信支付)
• 彭博: 虛擬貨幣期貨現在的成交量是現貨的50%
  - 數據來自13個主要期貨市場的分析
  - 虛擬貨幣衍生性交易平台很可能會持續成長
• Harbour獲取美國證管會核准的股務代理(transfer agent)執照
  - Harbour是一家證券型代幣發行/交易平台
  - 將協助證券型代幣的發行商分配股息
• 調查PayPal及PostePay的付款方式顯示:義大利人使用BTC，多過於Visa及萬事達卡
  - 在義大利，BTC是第三名最受歡迎、被使用在PayPal及PostePay的付款方式
  - 據傳每個月BTC被使用在Paypal/PostePay付款的次數為215,800次
  - Visa及萬事達卡等等的信用卡，每個月僅被使用33,950次在Paypal/PostePay付款

圖表

圖表1. 本週價格漲跌幅％
- NEO +52% (NEO是最有流通性、與中國概念相關的數位資產）

圖表2. 本週價格漲跌幅％ — 以類別區分

圖表 3. 價格表
- 中國相關的數位資產本週漲幅最大
- BCH : 中國挖礦巨頭比特大陸持有大量的BCH
- BNB : 由源自中國的交易所幣安所推出
- TRX : 創辦人孫宇晨及其大部分的團隊成員都是中國人

圖表4. 過去幾年- 現在的價格

圖表5.日均量(各月份）
-大部分的數位資產交易量都來到3–5個月新高

圖表6. 支撐及壓力

- 從成交量及斐波那契回調線的角度來看，10,000美元附近的壓力不小，如果我們能突破10,000大關，下一個壓力將在11,800美元附近。