大師給問 — 揭開量化交易所神秘的面紗

身為幣圈之光的 Kronos，在2022年發出47個月年終一度成為市場的焦點，大家都想一窺這間量化交易所，如何可以在短時間就成為台灣量化交易的先行者。

夢幻職業大揭密: Kronos 和 Quantitative Researchers

今天的講師 - Veronica 將帶大家一探究竟了解 Kronos 這間公司以及高頻交易領域，並告訴大家 Quantitative Researcher 的每日工作項目。Kronos 是一家專注於高頻交易的公司，而 Quantitative Researcher 在 Kronos 扮演著至關重要的角色，他們的職責和日常工作項目突顯了這個領域的複雜性和挑戰。

Quantitative Researcher 在 Kronos 的主要職責包括學習市場知識、處理大量的交易日誌以及進行量化研究。他們需要不斷地了解市場的變化，分析交易數據，發現可供利用的市場訊號，以制定有效的交易策略。在日常工作中，Quantitative Researcher 需要處理大量的交易日誌（logs），這是為了確保交易策略的執行是正確且有效的。他們負責對帳的過程，確保前一天的交易紀錄與實際線上運行的情況一致。這包括對交易數據的準確性進行檢查，以及對策略在實際市場中的表現進行評估。同時，他們關注市場上交易量的變化，並試圖追趕市場，以促使更多的交易。

在研究方面，Quantitative Researcher 需要根據市場觀察進行分析，利用大量的交易數據找出可以改進策略的地方。如果發現了新的狀況，他們會進一步進行研究，然後重新回測，最終將改進的策略應用到生產環境中。

初出茅廬: 轉換職業的心路歷程

講師最初是一位軟體工程師，後來加入了一家初創公司 Changing AI 工作，專注於推薦系統和信用卡研究。然而，在一個機緣下開始對高頻交易有些認識，隨著對高頻領域的好奇心開始滋長。然而一方面是對新挑戰的渴望，另外一方面則是有些擔憂。

在考慮加入 Kronos 時，她面臨了一些猶豫，特別是在 2020 年市場不穩定的時候。然而，透過深入的訪談後，她發現 Kronos 在市場動盪時表現出色，特別是在比特幣大跌的那一天，交易量創下新高。這也讓他更有勇氣面對接下來的挑戰，願意在市場不確定時面對變數，並且在挑戰中找到機會。

她提到了在高頻交易這個領域的初學者所面臨的一大挑戰是對交易市場的陌生感。面對這個全新的產業必須要花很多時間去補齊一些產業知識。然而，她強調了 Kronos 內部的氣氛都是很願意分享的，所以不要害怕去問問題，越快速的把很多問題都問過一輪，可以讓自己更快上手。

嶄露鋒芒:策略的成功仰賴各部門通力合作

在講者的工作中，他們也以做市商策略為主，留意市場上交易量突然增加的情況，並試圖追上這樣的市場，以促使更多的交易。這反映了他們在不斷優化策略的同時，也關注市場動態，以維持競爭優勢。然後要取得這樣的成功也仰賴各個不同的團隊。

例如有一個團隊會研究類似市場訊號，稱為「alpha」，而 Quantitative Researchers 就可以有效的透過這個 alpha 值去判斷現在市場的狀況，進而去開發策略。

另外也提到了高性能計算團隊（HPC team），他們負責建置公司內部的分散系統。這是為了應對大量回測數據的計算，因為單個計算機可能需要花費太長的時間。通過分散到不同的機器上，他們可以更有效地處理這些數據。 此外，他描述了 HPC team 在生產環境中的角色，包括機器的啟動、交易策略的部署以及監控機器性能和交易所的延遲。這強調了高頻交易中不僅需要優秀的交易策略，還需要穩定且高效的基礎架構。

高頻交易是一個涉及多個團隊合作的複雜領域。從 alpha 研究到 HPC，從風險控制到實際交易，各個團隊的協同工作至關重要。應並解決新的挑戰。

谷底反彈: 對加密貨幣產業期待

隨著虛擬貨幣慢慢的回升，並隨著BTC等加密貨幣逐漸受到更多人的關注，市場將會更加多元且機構參與增加，講師也表示對這個產業的潛力充滿信心。他們期望在這樣的市場環境中，透過高頻交易等策略，能夠獲得更多的機會和回報。加密貨幣的市場本身就充滿了不確定性和波動性，但這也為高頻交易提供了發展的空間。

而高頻交易所給予的回饋是非常直接的，策略上線後能立即看到虧損或盈利的情況，這直接的回饋也伴隨著龐大的壓力，所以風險控管部門的存在對於防範突發狀況和誤差也至關重要。

給職場新鮮人的建議

對於想要進入這產業的新鮮人，講師認為靈活性可能是至關重要的，因為任何一個消息都有可能會影響整個市場，就必須去調整策略因應。

而且因為投資的市場是 24 小時都在交易，所以可能也會發生在下班時遇到一些突發事件，需要去調整你的策略，在開發時也必須特別注重策略的靈活性和學習能力，以確保在變化莫測的市場環境中保持競爭力。

講者覺得在 Kronos 遇到的事情是在其他公司難以碰到的，特別是在市場每天都面臨變化的情況下。在這樣的環境中，要隨時調整和適應市場變化，這與傳統軟體開發的固定流程不同。因為市場的不確定性，即使在同一交易市場，因參與者的不同，也會有不同的變化，使得這個領域更具挑戰性。

所以如果有想踏入這塊的新鮮人，除了基本的技術能力外，市場敏感性和心理抗壓能力都是需要培養的。