7. Финансовая модель для основателей
Перевод статьи: Financial model for founders (Earlydays.io)
ОГЛАВЛЕНИЕ — Часть 1: ПЛАНИРОВАНИЕ
1. Самооценка и поиск возможностей
2. Стартовый небольшой проект
3. Поиск идей
4. Анализ рынка
5. Формулируем суть продукта
6. Оценка спроса
7. Финансовая модель
8. Ответь себе на вопросы(спрос, команда, ресурсы, риски, ваш план)
9. Постановка целей
“Закончились деньги” — это наиболее распространенная причина провалов стартапа. Вы можете сократить этот риск, сделав несколько простых эстимейтов(оценок) и обновите свой план и сделаете его реалистичным и экономически привлекательным.
Поиск возможностей. Многие люди сначала находят возможности, а затем начинают поиск ресурсов, чтобы осуществить задуманное. Делайте противоположное. Сначала оцените свои ресурсы и только затем ищите возможности, подходящие под ваш бюджет.
Решение начать. Насколько прибыльным может быть ваш бизнес? Достаточно ли у вас денег на выживание до выхода проекта на точку безубыточности?
Система измерений. Какие ключевые особенности вашего бизнеса? Есть ли у вас письменно зафиксированные прогнозы, чтобы удержать компанию на плаву?
Пошаговое руководство:
- Планируйте свой бюджет и burn rate (показатель, означающий сколько времени вам нужно, чтобы построить продукт = скорость сгорания ваших денег)
- Определите ключевые бизнес драйверы и сделайте гипотезы о поступлении денежного потока.
- Определите конкретную дату, когда собираетесь выйти на точку безубыточности.
Бюджет проекта
Бюджет — это сумма денег, которую вы можете вложить в проект. Будьте готовы потерять всю сумму. Бюджет состоит из двух частей:
- Стартовый капитал, который у команды на руках в первый день работы над проектом.
- Деньги, которые можно быстро привлечь в сложной ситуации при необходимости: семья, личные долги/ кредитные карты, что-то продать (машину, гаражная распродажа, электронику), подрабатывать на стороне.
Стартовый бюджет не включает деньги инвесторов или бизнес долги. Эти возможности сбора средств (fundraising) откроются только после вашего первого успеха.
Ваш бюджет — это сложная цифра. Знайте это.
Пример: Мы можем вложить $125000 в наш ресторан.
Затраты
Существует две категории затрат:
- Фиксированные. Которые вы должны платить независимо происходят поступления денег от клиентов или нет. Эта категория включает инкорпорирование, зарплаты, аренда и оборудование.
- Переменные. Которые зависят от количества проданных продуктов или числа совершенных сделок. Типичные примеры: стоимость материалов, поддержка, доставка, НДС, процент от продаж реселлеру, или роялти автору.
Много новых проектов включают в себя очень большие одноразовые затраты на создание компании плюс медленно растущие ежемесячные траты (burn rate). Переменные затраты осуществляются позже, после первых платежей со стороны клиента.
Будь креативным и думай о путях минимизации обоих показателей: стартовых затрат и показателя burn rate. Переводите затраты от фиксированных к переменным. Делайте компенсации сотрудникам и вендорам в виде мелких платежей и делитесь % от дохода компании. Сокращайте или откладывайте все не критические затраты. Спросите других, как можно сократить ваши затраты.
Прогнозирование денежного потока
Месячный доход обычно рассчитывается по обычной формуле из двух составляющих, которые называют ключевыми бизнес показателями.
Пример: количество посетителей умножается на средний чек. Сумма дохода от трех типов сервисов. Полученная единица умножается на число клиентов и умножается на среднее число воспользовавшихся сервисом.
Сейчас вам нужно сделать оценку этих бизнес показателей. Лучший способ — это по аналогии. Какие цены у конкурента? Сколько клиентов у них есть? Сколько денег тратит клиент на простые продукты.
Как следующий способ оценки, используйте подход снизу-вверх. Какое значение может быть на старте у вашего бизнеса (цены, клиенты). Какой рост этих показателей будет реалистичным относительно начальных показателей?
Подход оценки сверху-вниз(общий объем рынка умноженный на вашу долю в нем), но это значение чаще всего нереалистичное. Не используйте его, как основной инструмент планирования.
Точка безубыточности
Выход на точку безубыточности — это момент, когда ваш месячный доход превышает месячные затраты. Постоянные затраты относительно легко контролировать, поэтому они достигают определенной цели в денежном потоке.
Пример: Ваши постоянные затраты составляют $12000 в месяц и переменные — 40% от продаж. Вы выйдете на точку безубыточности при ежемесячном доходе в $20000 ($8000 переменные издержки + $12000 постоянные издержки).
Ожидаемый момент выхода на безубыточность — это серьезная дата в вашем календаре. Сделайте сравнение с другими схожими бизнесами, через какой период они вышли на точку безубыточности?
Обзор финансовой модели
Достаточно ли у вас ресурсов для покрытия затрат и месячного дефицита? Сравните ваш burn rate (как быстро вы “сжигаете” деньги) и Ваш бюджет. Как долго вы сможете выживать без какого-либо денежного потока/доходов? То же, только с доходом, дважды превосходящим ваши ожидания? Что произойдет если выход на точку безубыточности займет на 50% больше времени, нежели вы ожидали? А если в два раза дольше?
Учитывайте задержки платежей. Случаи, когда клиенты все время задерживают платежи. Особенно в случае больших корпоративных заказов. Если ли у вас запасной вариант под рукой, где занять денег или взять быстрый кредит.
Покажите ваши оценки(эстимейты) другим людям. Какие числа или показатели кажутся им наиболее нереалистичными?
Держите все под контролем
Сделайте ваши основные оценки и гипотезы в письменном варианте: бюджет, первичные затраты, burn rate для постоянных затрат, соотношение переменных затрат и продаж, ключевые бизнес-показатели, время выхода на точку безубыточности. Все это лишь гипотезы, а не истины.
Обновляйте свою финансовую модель каждый месяц или чаще. Есть ли у вас запас денег, чтобы дотянуть до следующей даты выхода на точку безубыточности?
Ссылка на статью оригинал на английском — Financial model for founders
Перевод сделан Alex Ye при поддержке getStart.me — место, где становятся предпринимателями.
